Relaciones económicas y comerciales de España con el conjunto de la región

Resumen de las relaciones bilaterales con España

Las relaciones entre España y EAU son buenas. Existe un enorme interés desde España en EAU y un Plan Integral de Desarrollo de Mercados para el CCG desde 2008.

Previsiones de las relaciones económicas bilaterales

Relaciones institucionales bilaterales

Las relaciones entre España y EAU son fluidas e intensas, como muestran los numerosos viajes bilaterales en los últimos años.

Principales visitas y viajes recientes

Principales acuerdos económicos bilaterales: MOUs, APPRI, CDI y otros

El Convenio para Evitar la Doble Imposición, entró en vigor el 2 de abril de 2007. El Acuerdo incluye la cláusula de intercambio de información fiscal.
 
En mayo de 2007 se firma un MoU entre el MITYC y la Executive Affairs Authority  (EAA) de Abu Dhabi por el que se dotó con cargo al FEV una línea con 5 M€ para financiar proyectos de energías renovables, turismo, medio ambiente y transporte. 
 
El 24 de mayo de 2008 con ocasión de la Visita de Estado de SM el Rey, se firma un Memorando de Entendimiento para constituir una Comisión Mixta de Asuntos Económicos. En abril de 2010 se celebró la Primera Comisión Mixta, se reunió por segunda vez en Abu Dhabi en mayo de 2013 y se reunirá por tercera vez en Madrid y Granada el 16 y 17 de marzo del 2015. 

Disponible004

Detalle del Convenio de Doble Imposición con España

Comercio bilateral de bienes y puesto en la clasificación

La balanza comercial con EAU en la última década es claramente favorable a España. En el  2014 debido a una operación puntual de venta de aeronaves (600M€) que se materializó en el 2013 se ha roto la tendencia creciente que venían experimentando nuestras exportaciones en los últimos cinco años. De hecho si descontáramos esa operación las exportaciones habrían crecido un 14% en vez de disminuir un 18% que es lo que ha sucedido pasando de 2.008 M€ a 1.651 M€.

Las importaciones tienen un comportamiento más errático. En el 2014 tuvieron una caída más acentuada que las exportaciones y llegaron a 219 M €, un 41% menos que el 2013. Por tanto tasa de cobertura se situó en el 751% en el 2014 frente al  539% en 2013

En el 2014 volvió a aumentar el número de empresas españolas que exportaron a EAU hasta alcanzar un total de 7.650. Por importancia sería el destino nº 25 de nuestras exportaciones.

Emiratos Árabes Unidos es nuestro segundo cliente dentro de Oriente Medio recibiendo el 22% del total de nuestras ventas al área en el 2014 (por detrás sólo de Arabia Saudita ). Nuestras exportaciones a EAU representan el año 2014, el 0,69% del total mundial.

El volumen de nuestros intercambios se encuentra por detrás de países de nuestro entorno en la UE España se posiciona como el séptimo proveedor de la UE en EAU en el año 2014 con el 4% de las exportaciones de la UE por detrás de Alemania (11.387 M€), Reino Unido (7.744 M€), Italia, Francia, Bélgica y Holanda. También España se mantiene como su séptimo cliente europeo con el 3% del total de las importaciones de la Unión Europea provenientes de EAU en el 2014.

Salvo alguna operación puntual como la de aeronaves en el 2013 las exportaciones españolas están muy diversificadas y no existe ninguna partida que supere el 10%. Son un reflejo de la actividad exportadora de nuestro tejido empresarial y de la realidad de un país que ejerce de centro de transporte internacional. En el 2014 llama la atención que la primera partida fue paja y forraje (9,8%) que se destina en gran medida a terceros mercados. También destaca automóviles(8,5%), confección femenina y masculina (8,4%), combustibles y lubricantes (4,5%), material eléctrico (4,4%) y productos semielaborados del cobre (4%).

Por sectores las materias primas, productos industriales y bienes de equipo suponen el 51,7%, bienes de consumo el 29,2% y los productos agroalmientarios el 19,1%. 

Dentro de las importaciones destaca el queroseno (29,1%) en el 2014, pero existen otras partidas que prueban que el creciente desarrollo industrial del país: componentes aeronáticos (10,4%), aleaciones de aluminio (10,2%) y etileno (4,3%).

Cuadro de Exportaciones bilaterales por sectores

Cuadro 10: PRINCIPALES PRODUCTOS DE LA EXPORTACIÓN ESPAÑOLA

Año 2010

Año 2011

Año 2012

Año 2013*

 

(Datos en M€)

 

 

%

 

%

 

%

[12] SEMILLAS OLEAGI.; PLANTAS INDUSTRIALES

116,9

128,9

10%

160,7

25%

155,5

-3,18%

84-MÁQUINAS Y APARATOS MECÁNICOS

100,2

132,9

33%

154,6

16%

148,4

-3,99%

[85]APARATOS Y MATERIAL ELÉCTRICOS

76,1

88,6

16%

115,2

30%

112,5

-2,32%

62-PRENDAS DE VESTIR, NO DE PUNTO

54,7

74

35%

94,4

28%

93,5

-1,03%

33-ACEITES ESENCIALES; PERFUMER

60,3

65,9

9%

88

34%

86,1

-2,21%

72-FUNDICIÓN, HIERRO Y ACERO

47,5

80

68%

76,8

-4%

23,6

-69,27%

[87] VEHÍCULOS AUTOMÓVILES;TRACTORES

36,8

48,3

31%

70,4

46%

100,8

43,20%

[88]AERONAVES; VEHÍCULOS ESPACIALES

0,7

3,4

357%

68,3

1920%

618,7

805,81%

24-TABACO Y SUS SUCEDÁNEOS

2,8

12,8

364%

57,2

345%

34,1

-40,33%

74-COBRE Y SUS MANUFACTURAS

2,9

10,6

268%

44,7

322%

30,9

-31,01%

Fuente: Proclarity (Últimos datos disponibles julio 2014)
 

 

 

 

Cuadro de Importaciones bilaterales por sectores

Cuadro 11: PRINCIPALES PRODUCTOS DE LA IMPORTACIÓN ESPAÑOLA

Año 2010

Año 2011

Año 2012

Año 2013

(Datos en M€)

 

 

%

 

%

 

%

29-PRODUCTOS QUÍMICOS ORGÁNICOS

0,01

24,4

146650%

92,2

278%

18,4

-80%

[76] ALUMINIO Y SUS MANUFACTURAS 

25,9

46,0

78%

43,8

-5%

39,1

-11%

[39] PLÁSTICO Y SUS MANUFACTURAS

23,0

21,9

-5%

26,0

19%

46,8

80%

[27] COMBUSTIBLES MINERALES, ACEITES MINERALES Y PRODUCTOS DE SU DESTILACIÓN

39,9

102,3

157%

23,7

-77%

215,0

809%

[85] MÁQUINAS, APARATOS Y MATERIAL ELÉCTRICO, Y SUS PARTES

5,2

4,3

-18%

14,1

231%

9,1

-35%

88-AERONAVES; VEHÍCULOS ESPACIALES    

1,1

3,2

185%

7,0

118%

9,2

30%

[84] REACTORES NUCLEARES, CALDERAS, MÁQUINAS, APARATOS Y ARTEFACTOS MECÁNICOS

6,8

2,3

-67%

3,5

56%

4,0

14%

[59] TELAS IMPREGNADAS, RECUBIERTAS, REVESTIDAS O ESTRATIFICADAS

2,1

4,2

103%

3,1

-25%

0,3

-92%

[87] VEHÍCULOS AUTOMÓVILES, TRACTORES   

2,4

2,8

13%

2,6

-8%

1,0

-60%

[73] MANUFACTURAS DE FUNDICIÓN, DE HIERRO O ACERO 

1,9

2,8

49%

1,5

-45%

1,5

-0,4

Fuente: Proclarity (Últimos datos disponibles julio 2014)
 

 

 

Cuadro de Exportaciones bilaterales por capítulos arancelarios

Cuadro de Importaciones bilaterales por capítulos arancelarios

 

Cuadro 6: PRINCIPALES PRODUCTOS IMPORTADOS

Año 2010

Año 2011

Año 2012

Año 2013

(Datos en MUSD)

 

 

%

 

%

 

%

71-PIEDRA, METAL. PRECIO.; JOYER.

25.709

35.642

38,6%

42.223

18,5%

38.961

-7,7%

84-MÁQUINAS Y APARATOS MECÁNICOS

20.039

24.310

21,3%

25.441

4,7%

22.643

-11,0%

85-APARATOS Y MATERIAL ELÉCTRICOS

17.720

21.688

22,4%

23.610

8,9%

19.393

-17,9%

87-VEHÍCULOS AUTOMÓVILES; TRACTORES

10.089

11.087

9,9%

14.779

33,3%

15.613

5,6%

27-COMBUSTIBLES, ACEITES MINERAL.

13.501

12.695

-6,0%

11.501

-9,4%

9.653

-16,1%

88-AERONAVES; VEHÍCULOS ESPACIALES

5.506

7.146

29,8%

9.019

26,2%

8.009

-11,2%

73-MANUF. DE FUNDIC., HIER./ACERO

4.234

3.978

-6,0%

5.730

44,0%

6.988

22,0%

61-PRENDAS DE VESTIR, DE PUNTO

4.081

5.038

23,4%

5.419

7,6%

4.691

-13,4%

94-MUEBLES, SILLAS, LÁMPARAS

2.600

3.454

32,9%

4.156

20,3%

4.468

7,5%

62-PRENDAS DE VESTIR, NO DE PUNTO

1.837

2.205

20,1%

2.992

35,7%

3.468

15,9%

Fuente: Proclarity, últimos datos disponibles a julio 2014 

Cuadro de balanza comercial bilateral

 

Cuadro 12: BALANZA COMERCIAL BILATERAL

Año 2010

Año 2011

Año 2012

Año 2013*

(Datos en M€)

 

 

% ∆

 

% ∆

 

% ∆

EXPORTACIONES ESPAÑOLAS

950

1.296

36

1.516

17

2.011

33

IMPORTACIONES ESPAÑOLAS

129

241

87

231

-4

373

161

SALDO

821

1.055

28

1.285

22

1.638

27

TASA DE COBERTURA (%)

736

538

-27

656

21

539

18

Fuente: AEAT, Análisis de Comercio Exterior (ICEX), julio 2014.

 

Comercio bilateral de servicios y puesto en la clasificación

La balanza comercial con EAU en la última década es claramente favorable a España. En el  2014 debido a una operación puntual de venta de aeronaves (600M€) que se materializó en el 2013 se ha roto la tendencia creciente que venían experimentando nuestras exportaciones en los últimos cinco años. De hecho si descontáramos esa operación las exportaciones habrían crecido un 14% en vez de disminuir un 18% que es lo que ha sucedido pasando de 2.008 M€ a 1.651 M€.

Las importaciones tienen un comportamiento más errático. En el 2014 tuvieron una caída más acentuada que las exportaciones y llegaron a 219 M €, un 41% menos que el 2013. Por tanto tasa de cobertura se situó en el 751% en el 2014 frente al  539% en 2013

En el 2014 volvió a aumentar el número de empresas españolas que exportaron a EAU hasta alcanzar un total de 7.650. Por importancia sería el destino nº 25 de nuestras exportaciones.

Emiratos Árabes Unidos es nuestro segundo cliente dentro de Oriente Medio recibiendo el 22% del total de nuestras ventas al área en el 2014 (por detrás sólo de Arabia Saudita ). Nuestras exportaciones a EAU representan el año 2014, el 0,69% del total mundial.

El volumen de nuestros intercambios se encuentra por detrás de países de nuestro entorno en la UE España se posiciona como el séptimo proveedor de la UE en EAU en el año 2014 con el 4% de las exportaciones de la UE por detrás de Alemania (11.387 M€), Reino Unido (7.744 M€), Italia, Francia, Bélgica y Holanda. También España se mantiene como su séptimo cliente europeo con el 3% del total de las importaciones de la Unión Europea provenientes de EAU en el 2014.

Salvo alguna operación puntual como la de aeronaves en el 2013 las exportaciones españolas están muy diversificadas y no existe ninguna partida que supere el 10%. Son un reflejo de la actividad exportadora de nuestro tejido empresarial y de la realidad de un país que ejerce de centro de transporte internacional. En el 2014 llama la atención que la primera partida fue paja y forraje (9,8%) que se destina en gran medida a terceros mercados. También destaca automóviles(8,5%), confección femenina y masculina (8,4%), combustibles y lubricantes (4,5%), material eléctrico (4,4%) y productos semielaborados del cobre (4%).

Por sectores las materias primas, productos industriales y bienes de equipo suponen el 51,7%, bienes de consumo el 29,2% y los productos agroalmientarios el 19,1%. 

Dentro de las importaciones destaca el queroseno (29,1%) en el 2014, pero existen otras partidas que prueban que el creciente desarrollo industrial del país: componentes aeronáticos (10,4%), aleaciones de aluminio (10,2%) y etileno (4,3%).

Actividades de promoción bilateral

En 2014 el número de actividades organizadas se ha incrementado con respecto al ejercicio 2013, destacando el incremento de servicios personalizados a empresas en un 30% aproximadamente. A continuación se enumeran las principales actividades de promoción finalizadas en el 2014: 

  • Coordinación con ICEX en la organización de 4 pabellones oficiales con alrededor de 290 empresas expositoras (Arab Health, Cabsat, Gulfood y Big 5). Asimismo, la Oficina Comercial ha participado en la organización de 10 participaciones agrupadas en ferias.
  • Coordinación con ICEX y Asociaciones Sectoriales/Cámaras de Comercio en 7 misiones inversas. Algunas de ellas no pudieron llevarse a cabo por la negativa de las administraciones/agentes locales a participar.
  • Realización de 123 Servicios Personalizados a empresas, de los cuales 27 han sido en Qatar (22% aprox) y el resto en los EAU.
  • Organización de 12 misiones comerciales a los EAU y/o Qatar. La Oficina Comercial elabora una agenda de reuniones (con nota de mercado) para cada una de las empresa participantes
  • Colaboración con ICEX en la preparación de 2 Webminarios sobre las oportunidades de negocio en EAU y Qatar en sectores de oportunidad.
  • Participación en el calendario de siete sesiones Conecta con el Mercado que ICEX organiza con un total de 21 reuniones con empresas españolas.
  • Coordinación de la jornada ICEX Integra sobre el sector del agua en el CCG (cuyo objetivo es favorecer el efecto arrastre exportador sobre las pymes que ofrecen los grandes proyectos adjudicados a las integradoras españolas)
  • Dos jornadas técnicas sobre el sector agroalimentario (Gulffood) y la construcción (Big 5)
  • Elaboración/actualización de 5 estudios de mercados sobre sectores de oportunidad en los mercado de EAU y Qatar y 19 informes de feria.

Flujos y stock de inversión bilateral y puesto en la clasificación

Según el registro de inversiones  el stock de inversión española en EAU entre los años 1993 y 2012 (últimos datos anuales disponibles) se situaba en los 28 M€ lo que situó a E.A.U. en el puesto nº 89 del mundo. El flujo de inversión bruta española en el año 2013 y el periodo enero-sept de 2014 ha sido bajo, alcanzando los 3 M€. Estas cifras probablemente no reflejan la realidad de la presencia española en el país. Muchas de las empresas instaladas optan por figuras jurídicas (sucursal u oficina de representación) cuyos gastos de instalación y funcionamiento no entran dentro de la categoría de inversión directa ya que sus gastos son contabilizados como gasto corriente de los proyectos que desarrollan. 

Por el contrario la inversión de E.A.U. en España ha sido mucho más importante. El stock de inversiones entre 1993 y 2012 alcanzó la cifra de 5.445 M€ lo que sitúa EAU en el puesto nº 12 entre los países que invierten en España. Destaca las inversiones en renovables acometidas por Masdar en el 2009 cuando se alcanzaron los 3.319 M€. En los años 2013 y el periodo enero-septiembre de 2014 las inversiones brutas de E.A.U. en España ascendieron a 57 M€.

Cuadro de Flujo de inversiones de España en el país

Cuadro 13: INVERSIÓN DIRECTA ESPAÑOLA: BRUTA Y NETA. SECTORES

Año 2010

Año 2011

Año 2012

*Año 2013

(Datos en M€)

 

 

%

 

%

 

%

INVERSIÓN BRUTA

14,01

4,8

-66

8,92

291

0,237

-97

INVERSIÓN NETA

14,01

4,8

-66

8,92

291

-15,77

-277

 

 

 

 

 

 

 

 

INVERSIÓN BRUTA POR SECTORES

 

 

 

 

 

 

 

Transporte Marítimo

6,31

0

-100

nd

-100

n.d.

n.d.

Fabricación de material y equipo eléctrico

7,6

0,2

-97

nd

-97

n.d.

n.d.

Consultoría de gestión

5

nd

 

nd

 

n.d.

n.d.

Construcción de edificios

0,1

nd

 

0,03

 

n.d.

n.d.

Actividades auxiliares a los servicios financieros

0

0

0

0,8

0

n.d.

n.d.

Servicios a edificios y actividades de jardinería

0

0,7

100

0,06

100

n.d.

n.d.

Fuente: Datainvex. 

*Datos actualizados a julio de 2014 

Cuadro de Flujo de inversiones del país en España

Cuadro14: INVERSIÓN DIRECTA DEL PAÍS EN ESPAÑA: BRUTA Y NETA. SECTORES

Año 2010

Año 2011

Año 2012

Año 2013*

(Datos en M€)

 

 

Crec %

 

Crec %

 

Crec %

INVERSIÓN BRUTA

1,03

244

235

7,17

-97

2,32

-68

INVERSIÓN NETA

0,96

241,3

250

5,8

-97

15,4

165

 

 

 

 

 

 

 

 

INVERSIÓN BRUTA POR SECTORES

 

 

 

 

 

 

 

Refino de Petróleo

3.313

0

-100

228

100

n.d.

n.d.

Suministro de energía

0

0

 

181,8

100

n.d.

n.d.

Construcción de edificios

1,8

0,3

-83

0,8

166

n.d.

n.d.

Actividades inmobiliarias

0

0,2

100

0,9

350

n.d.

n.d.

Servicios de alojamiento

2,7

0,1

-96

0

-100

n.d.

n.d.

Industria de la alimentación

nd

nd

 

nd

 

n.d.

n.d.

Comercio al por mayor

0

0

 

0,8

100

n.d.

n.d.

Fuente: Datainvex. 

* Datos actualizados a julio de 2014 

Cuadro de Stock de inversiones de España en el país

Cuadro de Stock de inversiones del país en España

Cuadro de Comparación con la economía española

Deuda bilateral (Acuerdos de conversión)

Fuentes de financiación para las oportunidades de negocio

Dada su elevada renta per capita, (54.882 $USD en 2013 según The Economist Intelligence Unit) los EAU no son elegibles como prestatarios del Banco Mundial ni Agencias de Desarrollo Bilaterales.

En cuanto a las fuentes locales, cabe destacar el fuerte crecimiento que ha experimentado el sector financiero en los últimos años y el desarrollo de la banca islámica, con sus diversos productos financieros. Para acceder al crédito bancario ordinario, las empresas locales de cierta entidad recurren a la emisión de deuda (incluyendo los sukuks, o bonos islámicos), al crédito sindicado y a las Operaciones Públicas de Suscripción.

La situación del sector bancario en su conjunto es bastante saneada, con niveles elevados de capitalización y bien provisionados. No obstante, el porcentaje de créditos de mala calidad es relativamente alto, lo que explica que el crédito al sector privado no termine de despegar.

Fuera del sector bancario regulado y del canal crediticio ordinario, una fuente importante de financiación de proyectos proviene de los Consejos de Inversión creados por los emiratos, destacando por su tamaño y capacidad financiera el Abu Dhabi Investment Council.